小议利率市场化后的挑战与机遇

利率市场化是指由市场供求决定金融机构存贷款利率的市场利率体系和利率形成机制。利率市场化后，金融会更好地支持实体经济，有效地吸收闲散资金，提高金融机构的经营管理水平，促进存款保险制度的实施，优化金融环境，促进产业优胜劣汰。随着利率市场化的进程逐步往前推进，银行业金融机构面临着的机遇和挑战也在逐步升级。

随着国家对利率管制逐渐放开，存贷款利率定价的权利逐步转移到商业银行手中，商业银行会结合自身实际和市场环境纷纷出台富有市场竞争力的利率机制，以促进自身资产负债规模的壮大和经济效益的增加。同时，有了更宽泛的利率定价空间，利率定价灵活性增强，将更能促进存款资金的组织，壮大自身存款规模，商业银行通过组织存款增加可用资金，为自身创造更大的经济效益。市场利率化后，商业银行通过贷款利率定价机制吸引优质客户，淘汰劣质客户，使商业银行的客户群得到优化。总之，利率市场化后，为商业银行的发展带来了新的机遇。

利率市场化带来的机遇很明显，但任何机遇的来临都离不开挑战的同在。利率市场化并非商业银行就可以任意抬高贷款利率，降低存款利率，获取更大的利润空间。既然是“市场化”，利率的定价水平还得依赖于市场，符合市场供求规律。对于优质客户而言，是供大于需，各商业银行会因吸引优质客户而尽量降低贷款利率水平，对于劣质客户，商业银行则通过抬高利率水平使其自行退出，最终达到优化客户群体，达到收益增加、风险降低的目的。对于存款而言，金额大、资金稳定的客户，商业银行会通过抬高利率吸引存款，对于金额小，资金稳定性差的存款利率将会很低。因此，利率市场化后，商业银行对优质客户的竞争会越演越烈，竞争会导致商业银行经营成本增加和经营收益减少，这就是利率市场化后面临的挑战所在。

作为农村中小金融机构，服务网络宽、从业人员多、客户群体复杂、创收渠道单一是经济效益低下的主要原因，长期以来都保持着这种高成本低收益的经营模式。利率市场化后，大型商业银行因综合实力较强，收入渠道较多，在吸引优质客户的竞争力上，具有相当明显的优势，中小金融机构将面临着巨大的考验。在 “利率市场化”的道路上，我们别无选择，我们只有改变服务观念，提升服务能力，精打细算，算好每一张纸、算好每一度电，拓宽可能的收入渠道，开源节流，把握新的机遇，迎接新的挑战。